昨晚，欧洲央行公布最新政策决议，维持三大关键利率不变，决定自2022年7月1日起终止资产购买计划的净资产购买，同时计划于7月加息25个基点，并预计9月份之后将“逐步但持续地”加息。#期货##期货开户##期货每日交易策略##财经##期货居间#
与此同时，欧央行显著上调了通胀预测，目前预测2024年通胀率为2.1％，而增长预测则显著下调，将今年GDP预期从3.7%下调至2.8%。
欧州央行“紧缩时代”开启，欧洲市场惨遭“股债双杀”。
作为欧债的主要代表，债券交易员们将德国10年期国债收益率推升9个基点至1.44％的八年新高。法国10年期国债收益率涨幅也超过10个基点至1.98%，意大利10年期国债收益率上涨16个基点至3.62％。
债市“血流成河”，欧洲股市也不能独善其身。决议发布后，欧洲股市跌幅扩大。德国DAX30指数跌幅扩大至1.61%，英国富时100指数跌1.02%，法国CAC40指数跌1.46%，意大利富时MIB指数跌1.84%，欧洲斯托克50指数下挫1.67%。
截至今晨收盘，泛欧股指连跌三日，欧洲斯托克600指数创5月24日以来最大单日跌幅，主要欧洲国家股指均跌超1%。美股方面，三大指数集体连续两日收跌，均创5月18日以来最大收盘跌幅。领跌的纳指收跌2.75%，标普收跌2.38%，道指收跌1.94%，自5月18日以来首次跌超600点，报32272.79点，创5月25日以来收盘新低。
此外，ICE英国天然气期货收涨15.95%，创5月16日以来最大涨幅，最近五个交易日首度收涨；连跌六日的TTF基准荷兰天然气期货收涨6.89%。美国汽油和天然气期货齐涨。NYMEX 7月汽油期货收涨1.3%，报4.2762美元/加仑，NYMEX 7月天然气期货收涨3.03%。
昨日，海关总署公布的我国前5个月进出口数据显示，今年前5个月，我国进出口总值16.04万亿元人民币，同比增长8.3%。其中出口8.94万亿元，同比增长11.4%；进口7.1万亿元，同比增长4.7%。从单月来看，5月进出口总值3.45万亿元，同比增长9.6%。其中出口1.98万亿元，同比增长15.3%；进口1.47万亿元，同比增长2.8%。
（来源：期货日报）
央行在公开市场开展100亿元7天期逆回购操作，中标利率2.10%。数据显示，今日100亿元逆回购到期。
商务部表示，第五届进博会正按照原定计划稳步推进，各项工作进展顺利。企业商业发展方面，签约面积已超过规划面积的75%，世界500强和行业龙头企业数量已经超过250家。
中国5月出口（以美元计）同比增16.9%，预期增7.3%，前值增3.9%；进口增4.1%，预期增0.6%，前值持平；贸易顺差787.6亿美元，预期601.8亿美元，前值511.2亿美元。
中国5月出口（以人民币计）同比增15.3%，前值增1.9%；进口增2.8%，前值降2%；贸易顺差5028.9亿元，前值3250.8亿元。
海关总署公布数据显示，今年前5个月，我国外贸进出口总值16.04万亿元，同比增长8.3%。其中，出口8.94万亿元，同比增长11.4%；进口7.1万亿元，同比增长4.7%。
油价达到13周以来最高点，引发了市场担忧。CNBC评论员克莱默认为只要油价继续攀升，美国经济就很难有软着陆理由，油价对美联储是一个噩梦。业内人士认为美联储立场会比预期更强硬.
中国证券报头版刊文称，近期，聚焦支持科技创新，强烈信号密集释放、政策工具持续丰富、金融活水加快汇聚，债权、股权、信贷融资多管齐下的新合力、新格局愈发显现。业界人士期待，让金融“活水”更多汇聚，持续润泽科技创新之花，更好地激发科技创新活力，推动科技发展由量的增长跃向质的提升。
近期地方楼市纾困政策接连落地，市场关心此轮松绑能否提振楼市。从5月房企销售数据看，环比数据已经止跌回升，出现明显好转，但同比仍表现惨淡，单月和累计跌幅仍在扩大，目前市场尚难言筑底。业内预计政策发挥效果仍存在一定时滞，寄希望于下半年出现回暖信号，其中一二线城市会率先复苏。
焦煤：市场方面，近期煤矿出货明显好转，除个别前期下跌较慢煤种继续补跌之外，其余各煤种报价开始上涨，且煤矿涨价范围有所扩大。供应方面，在增产增供政策主导下，国内产量有增加预期，且近期蒙煤恢复正常，焦煤供应整体稍有所改善，但需关注增量的持续性。需求方面，下游焦企焦煤库存较低且随着焦炭现货有所反弹，对焦煤补库需求有一定支撑，但需求持续性还需观察钢材成交情况。库存方面，焦煤整体库存仍在历史偏低位置，对阶段性价格起到支撑作用。整体来看，当前焦煤供需有所缓和，但焦煤社会库存总体处于偏低状态，且近期宏观政策也在不断加码，盘面短期震荡偏强，但中期来看仍取决于钢材实际需求能否持续改善。
焦炭：市场方面，近日河北某主流钢厂接受提涨100元/吨，本轮涨价有望近期内全面落地，但原料成本上涨幅度更大，焦企利润再度下滑，影响企业提产积极偏弱。供应方面，近期市场情绪有所回暖，焦煤竞拍上涨，焦企挺价情绪升温，短期减产可能性较小。需求方面，目前焦炭铁水仍然不错，焦炭刚需较好，中期需关注成材去库的速度。库存方面，焦炭整体库存偏低，对阶段性价格起到支撑作用。整体来看，虽然当前供需有所改善，但近期宏观政策也在不断加码，且上海逐步解封，盘面或震荡偏强，中期来看仍取决于钢材需求能否改善。
动力煤：市场方面，近期北港成交价格继续上探，整体成交量一般。市场参与者反映下游需求一般，水泥处于盈亏成本线附近，对于高价接受度有限，化工需求略好，一些没有长协煤的电力企业有些需求，但由于煤矿上涨推高了发运成本，港口报价坚挺。供应方面，产地产量仍处于较高位置，但多数煤矿由于保供，市场煤供应量较少，叠加进口煤持续倒挂，市场煤供应偏紧。下游方面，端午节后电厂日耗仍同比偏低，但同比下降幅度有所缩小，整体需求较5月好转，关注持续性。库存方面，中下游库存持续上升，整体处于中性水平。综合来看，当前市场问题主要是进口煤倒挂，市场煤供应偏紧，在政策刺激和疫情后需求复苏影响下，下游补库意愿逐步增加，市场煤价暂时偏强，后期关注电厂日耗的上升幅度。
铜：今日铜仓单增加1096吨至7627吨。Mysteel现货市场：电解铜方面，上海市场经过昨日贴水抛售，今日持货商货源不多，出货意愿较昨日下降，月差Back结构收窄至50元/吨，提振贸易商买货意愿，推动升水回升；市场短期供应充足，而下游企业需求始终较为清淡，升水上行空间不大。
广东市场成交依旧冷淡，毫无任何亮点，下游杆厂较多处于半开半停状态，精废价差扩大，市场转向废铜端；广东库存止跌回升，仍处于缓慢回升当中，今日库存1.62万吨，下游消费低迷，现货市场冷淡状态难有改善。库存方面，6月9日国内市场电解铜现货库存8.89万吨，较2日增1.42万吨，较6日增1.08万吨。
精铜杆方面，期货月差不断缩窄，贸易商等市场参与者看好后市升水，多数贸易商开始执行再生杆备库计划，但终端需求恢复仍较为缓慢，预计换月之前铜杆消费难有明显好转。今日市场成交仍主要集中在长单订单方面，除河北外，多地零单表现较为一般。
铝：Mysteel现货市场：宏观面来看，国常会再次强调尽快细化稳经济政策并落实，确保二季度经济合理增长，预计国内 PMI 等数据有望持续回暖。基本面来看，目前国内大部分企业已完成复产，且部分企业新投产能力伴随着另一企业的减产，预计6月电解铝产能依旧呈现上升趋势，但增幅较一季度会有所放缓。另外，消费恢复旺季的预期仍然较强，但消费全面恢复仍需时间。
总体来看，目前利好政策不断出台，需求恢复预期较强，市场悲观情绪也有所缓解。同时，铝锭及铝棒的库存不断去化，表现出消费环比转好明显，但铝价上方依旧受到供应增量的压力。电解铝方面，无锡市场，据贸易商反馈，无锡地区今日现货贴水20-40元/吨成交，持货商继续小幅下调报价积极出货，需求难有起色，下游按需补货为主，整体交投氛围不佳，成交较弱。
佛山市场，据贸易商反馈，佛山地区今日现货贴水60-80元/吨成交，整体市场接货意愿一般，报价依旧混乱，议价成交为主，市场成交暂无明显好转。
镍&不锈钢：今日沪镍仓单减少548至19981吨。Mysteel现货市场：镍矿方面，当前产业整体情绪不佳，尤其镍铁价格持续下跌后，工厂在成本压力下，6月减产意愿增强。除刚需采买外，多数工厂对于镍矿采购持保守态度，需求低迷而后续供应增加，矿端整体压力较大，大厂议价重心持续下调。
镍铁方面，近日镍铁成交价格走跌，市场议价重心下行。5月中国及印尼镍铁产量明显上升，印尼镍铁进口也维持高位，而在销售及成本的压力下300系不锈钢排产下降，镍铁市场处于供应过剩局面。国内镍铁厂仍在销售6月资源，前期采购的高价镍矿价格支撑下，国内镍铁厂利润多逼近零点，部分铁厂表示计划6月减停产以应对行情走弱。目前国内镍铁供方报价1530元/镍（到厂含税）附近，而国内钢厂的镍铁采购心理价位仍在向1500元/镍（到厂含税）方向趋近。
精炼镍方面，金川镍上海地区出厂价221550元/吨，较上一交易日下跌4000元/吨，折算市场主流沪镍2207合约10:31盘面升贴水为+3490元/吨。日内沪镍弱势，市场交投氛围稍有好转。近期金川镍出厂升贴水维持低位；而进口窗口再度开启使得进口俄镍、挪威镍等清关成本降低。贸易商纷纷下调升贴水，在盘面、升贴水双低的局面下，日内镍板成交有所回暖，主要的下游需求方仍以合金钢厂与小型钢厂为主。 Mysteel不锈钢方面：304方面，佛山市场现货价格在不锈钢期货盘面走弱，询单偏淡的情况下，代理价格有所松动；但午后市场成交氛围也未见回暖，商家暗跌出货现象普遍，抛货之下接单乏力。无锡市场300系价跌，早间商家持稳报价，华东钢厂延续带量报价，成交偏淡，午后价格下探。
原油：昨日，尽管美国商业原油库存增加，然而美国石油战略储备降至历史性低点，加之汽油需求增加，美国汽油库存意外下降，国际油价大幅度上涨至13周以来最高价位。今日国际油价涨势遇阻，维持整理。国际地缘局势令东欧石油出口遇阻，欧佩克+产能跟进不足，美国方面需求提升、难以持续性累库，市场持续交易紧平衡预期，支撑油市偏强运行。当前油价居于相对高位，需要继续关注美国对南美某国家、中东某国家制裁放松导致的部分石油回归油市，以及美联储加息方面的消息，利空影响油价存在回落可能，但基本面继续支撑油价偏强运行。
沥青：今日国内沥青均价为4737元/吨，较上一工作日价格上调6元/吨。山东地区：本周中石化上调150元/吨，区内市场报价有所推涨，主流参考价在4600-4700元/吨。供应方面，海右石化及齐岭南端午假期期间复产沥青，但齐鲁石化6月7日间歇转产渣油，区内供应小幅增加。当前天气尚可，下游刚需表现平稳，业者按需采购，部分炼厂控量出货，整体库存暂无压力。周内国际原油高位运行，成本支撑明显，国内沥青市场维持偏强走势。从供应端来看，下周沥青开工维持小幅增长态势，但整体开工水平依旧偏低。从需求端来看，未来北方天气尚可，终端施工稳定，整体出货较为顺畅；南方大部分地区都是降雨天气，部分下游施工受阻，需求不温不火。短期来看，国内沥青市场维稳运行，个别报价小幅调整。
PE：今日线性期货高位整理，石化出厂价部分上调，商家报盘随行跟涨，下游工厂接货意向谨慎，市场多商谈。目前国内LLDPE主流报价在9000-9300元。供应方面，本周石化企业装置检修损失量有所减少，茂名石化因故障导致2号高压装置及低压装置停车，全密度装置重启推迟，近日新增检修装置略有增加，预计下周石化企业装置损失量有小幅增加。目前石化企业库存压力不大，据市场传闻称，今日主要生产商塑料库存水平在73.5万吨，较前一工作日去库存2万吨，去年同期库存大致在73万吨。需求方面，下游农膜进入淡季，下游企业采购延续谨慎，需求支撑有限。
PP：今日PP期货冲高回落，石化出厂价部分上调，贸易商心态向好，报盘随行走高，下游谨慎入市采购，市场成交平平。目前国内拉丝主流报价在8850-9150元。供应方面，近期听闻潍坊舒肤康新材料科技有限公司新装置投产，预计对市场有所冲击，昨日茂名石化发生火情，据悉其2号及3号聚丙烯装置临时停车，此外原计划今日重启运行的1号聚丙烯装置也待定，对华南市场行情有所提振。目前市场货源流通逐渐通畅，中上游库存压力有所缓解。需求方面，下游成品库存相对较高，延续刚需采购为主，需求整体表现平稳。
PVC：今日PVC期货回调，随着今日期货回调，现货报价随之明显走低。整体来看，市场成交欠佳。目前华南、华东市场5型普通电石料主流自提价格为8700-8800元。目前来看，下游企业包括软制品和硬制品开工环比小幅走低。PVC方面，随之开工小幅提升，本周装置检修的损失量有所减少。出口方面，海运费用上涨，PVC出口小幅亏损，出口窗口关闭。基本面暂无明显变化，预计短期内PVC或震荡调整为主。
PTA：今日PTA期货偏强震荡，现货基差微幅走弱。上游，今日PX价格收于1500美元/吨CFR中国，较上一交易日下跌17美元/吨，折合加工费184元。下游，今日聚酯产销不佳。其中，涤纶长丝产销33%、涤纶短纤产销14%、聚酯切片产销37%。虽然成本因素仍然主导PTA市场，但原油及PX冲高势头放缓，关注下周下游聚酯工厂是否减产。
尿素：今日尿素主力UR209合约高开低走，早盘初期下滑明显，午盘先跌后小幅反弹。现货市场，随着价格的上涨以及麦收的进行，主流区域市场氛围稍弱于前两日，不过目前价格厂家也还有适量订单成交，价格也顺势上行。供应端，部分短停装置回归，尿素日产提升至16.5万吨以上，日产高于去年同期，供应相对充裕。
需求端，国内部分主流种植区域麦收收尾，尿素农业需求采购轮动进行，北方农需继续推进，备肥将延续到6月下旬。复合肥开工走低，对尿素需求减弱，且7-8月胶板行业进入传统淡季，工业需求也将呈现转弱趋势。上游尿素工厂依旧处于低库存且持续去库存，待发量较大的状态，对尿素市场高价运行形成有利支撑。
整体来看，在低库存及农业备肥的支撑下，市场情绪保持积极状态，在库存尚未出现累库拐点前，预计盘面继续维持强势运行局面，趋势回落阻力较大。但中长期来看，煤炭虽持续上涨但尿素利润可观，而下游复合肥及三聚氰胺生产利润处于偏低水平，尿素估值水平偏高，未来在无利好提振的情况下，盘面将承压回落。
菜油：广东报价为14660元/吨，跌180元/吨。菜油整体处于供需双弱的态势。当前单边随相关产品波动较大，后市重点关注相关油脂走势。
豆油：华南报价在12790元/吨，跌140元/吨。因端午期间，不论是OPEC会议最终结果同意增加产量，不足以缓解供应紧张局面，还是美国环保署（EPA）周五正式发布了2022年和前两年的生物燃料强制掺混要求，多方消息利多豆油价格，导致连盘豆油大涨。周三因受国际原油期货走强提振，CBOT豆油期货收盘上涨，对国内豆油有所提振。但连续大涨后，国内因盘面价格较高下游成交有限，以及因连续一周，印尼持续释放增加出口的政策和消息，市场担心后期供应增量，且7月份国内买船增加，P07合约大跌拖累了整个棕榈油的盘面，豆油受其影响，连盘以及CBOT豆油今日相继下跌。
棕榈油：广东报价15720元/吨，跌310元/吨。马来引进外劳难以取得有效进展，5月份在开斋节假期及外劳缺乏背景下，产量难以有效修复。而出口方面，5月份在印尼出口禁令背景下，马来出口数据有望环比增加20%以上。5月马来库存下降，也成为支撑和带动前期盘面的主要因素。但随着印尼出口增量，全球棕榈油供应有望增量。印尼恢复出口之后，内盘远月买船增多，市场供应有增加预期。产地棕榈油价格在缺乏其他利多题材下上冲动能不足，进而拖累国内棕油成本。前期支撑松动，资金避险情绪加码。短期预计棕榈油价格高位震荡为主。
花生米：本周国内花生价格平稳运行。截止至2022年6月9日，全国通货米均价为9000元/吨，与上周（6月2日）相比较维持平稳。产区迎来农忙时期，种植户普遍忙于收割小麦，无暇顾及出售花生，小部分贸易商处于歇业状态，花生市场成交清淡。油厂维持良好收购意愿，成交价格较为理想，市场收尾阶段，油厂到货量逐步降低。花生市场进入传统淡季，短期来看花生价格涨跌空间有限。
豆粕：油厂豆粕报价稳定为主，部分下调，其中沿海区域油厂主流报价在4270-4330元/吨，广东4330元/吨稳定，江苏4270元/吨稳定，山东4270元/吨跌30元/吨，天津4280元/吨稳定。后市方面，隔夜美豆继续小幅收涨，强劲的终端用户需求和原油市场上涨将大豆价格推至2月24日以来的最高水平，叠加6月USDA供需报告市场预期利多，预计CBOT大豆主力合约期价短期或仍将维持高位偏强运行。国内方面，油厂大豆、豆粕库存的累积，目前市场上主要以消除库存为主，预计油厂基差后期依旧表现强劲，现货市场逢跌买入，后期重点关注6月大豆供需报告给出新的指引。
菜粕：广西报价3820元/吨，跌10元/吨。因国产菜籽上市及需求疲软，且可交割菜粕虽有增量但仍处于偏低水平，且成本端支撑菜粕价格，菜粕预计震荡运行。后市重点关注油脂、美豆及仓单情况。
玉米：鲅鱼圈港口报价2830元/吨，持稳。本周玉米价格主流稳定，局部小幅调整。东北产区玉米价格行情主体稳定，个别高报价开始回落与主流行情对接。收购主体方面以本地深加工企业收购为主，多数发北港和华北深加工倒挂，粮源多内部销售。地区内深加工个别提价收购社会粮，多数仍以签单采购为主，收购量较前期提升，部分企业签单价格下调。华北地区随着新麦上市陆续增多，贸易商陆续开始小麦收购，玉米出货量减少，市场供应不足，下游深加工企业到货量维持低位，企业提价促进收购，玉米价格偏强运行。南方销区受期货市场下跌、港口现货供需宽松及终端需求疲软等制约，成交清淡，玉米价格偏弱运行。
鸡蛋：邯郸馆陶报价4.02元/斤，跌0.05元/斤。本周蛋价震荡走低，各市场表现不一，周内主产区均价4.34元/斤，较上周下跌0.18元/斤，跌幅3.98%，主销区均价4.33元/斤，较上周下跌0.24元/斤，跌幅5.25%，端午假期后，终端需求转弱，市场走货放缓，蛋价亦逐步下调，周中，北京地区开放堂食，餐饮行业补货拉动红蛋区价格上涨，但整体来看，提振范围及力度相对有限，随着天气升温，预计短期内价格仍有下跌空间。
生猪：全国外三元生猪均价15.68元/公斤，跌0.02元/公斤。月初规模场出栏计划少，抗价意愿较强。但节后终端白条市场消费减弱，宰量较节前有明显下滑，猪价小幅下跌。市场继续僵持，本周整体猪价波动不大。
苹果：本周时令水果对苹果销售冲击仍较大，下游需求持续疲软，导致客商调货积极性较差，产区交易氛围清淡，多以客商自提补货为主，冷库库内交易有限，整体走货速度缓慢，后需关注产地存货商出货心态对成交价格的影响。
红枣：本周新疆主产区红枣长势正常，枣农进入农忙阶段，积极进行枣树授粉及环割， 本月是坐果关键区，目前看头茬坐果情况良好，近期重点关注天气变化。销区方面端午过后，市场购销以老客户补货为主，去库进程减慢，价格重心松动。
白糖：广西市场报价6020元/吨，持稳。巴西重提降低燃料税的提议引发价格大幅下落，原油价格上涨限制跌幅。ICE美国原糖主力07合约呈现震荡下跌走势表现。国内期货跟随外盘出现回落，国内现货市场依然强势挺价，制糖集团和加工糖企业价格窄幅震荡，现货价格涨跌互现，预计下周现货价格窄幅震荡。
棉花：CCIndex3128B:21242，跌25。市场成交清淡，下游棉纱价格企稳，市场购销氛围清淡，纺企心态较为悲观。短期来看，棉价弱势震荡运行为主，长期承压格局明显。
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